【そして偽装経済の崩壊が仕組まれる】～第２のリーマンショックはいつか？ [本/Ｂｉｚ経済]
- 作者: 塚澤 健二
- 出版社/メーカー: ビジネス社
- 発売日: 2015/11/20
- メディア: 単行本（ソフトカバー）
【そして偽装経済の崩壊が仕組まれる/塚澤健二/１５年１２月初版】
儲かってますか？
ＧＲＩＦで日経平均が２４，０００円ぐらいいくかなと思ってましたが（理論値）、なかなかシブい。
ぼくの場合はヘソクリの範囲で趣味でやってるので、利食い売りもせず持ったままですが。
投資に関する羅針盤的な本は、同じような著者ばかり読んでます。
吉田繁晴、若林英四、副島隆彦、三橋貴明、渡邉哲也、菅下・・・
誰か斬新なニューカマーはいないのかと。
塚澤健二の本は初めてです。
アマゾンでは２０１２年に続いて２冊目の本。元ＪＰモルガン証券のアナリストなど経て２００７年に独立。
こういうたまにしか本を出さない人の著作は、濃くていいですね＾＾
いろんな知らない分析法やら法則が出てました。
巻末には２０以上の銘柄の２０１６年末までの株価予測が。
さっそく読書メモを。
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＜グレートローテーション＞
３０年１サイクル（循環）。１０年ごとに見事に投資テーマが移り変わり、
その投資テーマは３０年サイクルで循環している。
１９７０年代は金・石油に代表される「コモディティ」の時代。
１９８０年代は「株式・土地」の時代。
１９９０年代は「債権」の時代。
２０００年代は再び「コモディティ」の時代。
２０１０年代は再び「株式・土地」の時代。
＜これから４０年はドル高円安時代が続く＞
１９３１年高橋是清が「金輸出禁止」、日本の金本位制停止。
⇒ここから４０年間円安。１ドル３６０円まで。
１９７１年ニクソンショック
⇒ここから４０年間円高時代。２０１１年１ドル７５円。
今後紆余曲折はあっても、基本的に４０年間円安時代が続く。
日本が貧乏になっていく時代ともいえ、気軽に海外旅行に行けなくなる。
ゴールドマンサックスの予測では、２０１６年末で１３５円、２０１７年末で１４０円。
著者の予測は、ドルに対する円の相対指数（ドル円÷ドルインデックス）が１．５５５の１３７円。
最終的には１４０円弱までの円安に進むとみる。
＜危機の本番、第二のリーマンショック＞
危機の本番は２０１７年。世界経済は最悪の３点セット「株安、商品安、ドル高」に陥る。
現在のデリバティブ残高は約７京円に達しており、その８割以上が債券を買うためのもの。
デリバティブがおかしくなると、連鎖してデリバティブの８割の債権が暴落。金利は暴騰する。
これが第二のリーマンショック。２０１６年秋までは株については何ら問題ない。
２０１７年が来たら防空壕に入って、静かに戦況を見守るべき。
＜原油価格はゴールマンサックスに聴け＞
１５年９月１１日のレポートで、
「ＯＰＥＣの一般の生産の拡大で、２０ドルに下落する可能性がある余剰は１６年も続く」
ゴールドマンサックスの原油を含む商品相場の予測は、かなり高い精度で実現する。
著者の分析では２０１６年の予想レンジは、高値４１．６ドル、安値２０．４ドル。
＜金価格＞
著者の分析では２０１６年の予想レンジは、高値１２４１ドル、安値１０１４ドル。
１０００ドルを割ると、加速して８００～１０００ドルまで下落する可能性がある。
米ＣＰＩで割った（インフレ調整後）実質ＮＹ金は、３０年サイクルで動いている。
株安になると強含むが、上昇は限定的。
＜五輪開催国を待ち受ける１０年後の危機＞
独裁国家は五輪開催後、確実に崩壊した。開催後１０年ほどしか持たない。
・１９３６年ベルリン五輪、９年後の１９４５年に敗戦し東西に分裂。
・１９８０年モスクワ五輪、１１年後の１９９１年にソ連解体。
・１９８４年サラエボ五輪のユーゴスラビア、１９９１年にクロアチアとスロベニアが、
１９９２年にボスニアヘルツェゴビナが独立し、ユーゴ連邦は崩壊。
では２００８年に北京五輪を開催した中国はどうか。サイクルに従えば２０１８年頃までに何かが起きる。
＜ＰＥＲよりバフェット指数＞
ＰＥＲは現在１７倍程度で割高感はない。日本の株価はバブルではない。と言われている。
現在の株式時価総額が割高か測るのに、もっとも信頼できる指標は「株式時価総額÷名目ＧＤＰ」
いわゆる「バフェット指数」。株式マーケットに対する、実体経済の比率をあらわす。
実体経済が良くないのに株式だけが上がるのは異常であり、市場がバブル状況にあることを示す。
・５０％以下：非常に割安
・５０～７５％：いくぶん割安
・７５～９０％：妥当
・９０～１１５％：いくぶん割高
・１１５％以上：非常に割高
２０１５年５月の日本のバフェット指数は１２５％。２００６年３月の小泉政権時代の１１４％を上回る。
１９９０年１月の過去最高は１４２％。
＜日経平均とダウの違い＞
ＮＹダウは３０社、毎年約１割入れ替える。最初から残ってるのはエクソンモービル１社のみ。
産業の栄枯盛衰を表す。２０１３年だと、新規採用はゴールドマンサックス、ビザ、ナイキ。
除外されたのは、バンカメ、ヒューレットパッカード、アルコア。
対して日経はほとんど入れ替えがない。日経平均は東証一部上場１７００社のうち２２５社を対象。
日経平均は実質ほとんど入れ替えがない。
ここ四半世紀、ＮＹダウはぐんぐん上昇し、日経平均は寒い状況だった。
２０１５年５月の「東証一部時価総額バブル期越え」を聞かされても、
日経平均はピークの半分と冷めていた。
日本人は日経平均に洗脳されている。
日本の個人投資家は株を手放し、外国人に買われ続けてきた。
外国人持ち株比率は、１９８９年１２月に４％だったが、２０１５年５月は３１％になった。
外国人投資家は日本の株価は上がらないという世論を醸成し、
銀行の持ち合い解消で株価を低迷させ、嫌気がさした日本の個人投資家を市場から追い出した。
その安くなった株を外国人投資家は買い集め、日本企業をコントロールする。
＜一般税収と日経平均の関係＞
グラフを見れば一目瞭然。株を上げれば税収は増える。
消費税を上げたから税収が増えたわけではない。むしろ消費増税は税収増にマイナスに働く。
今回は株高でによって税収が増えた。
＜日経平均株価の先行指標＞
完全にトヨタの相対株価が日経平均の先行指標になっている。
２０１５年３月以降、日経平均が上がり続けるのが難しいことは、誰の目にも明らかだった。
またこれまでの経緯から、日経平均はＮＹダウよりナスダック総合指数に連動することがわかっている。
ナスダック総合指数はどちらかというとＴＯＰＩＸのように、時価総額と連動していくようなスタイル
本来であればナスダックとＴＯＰＩＸを比べなければならないのだが、
なぜか日経平均とナスダックが非常にシンクロ的な動きをする。
＜本物の危機を見分ける方法、ゴールドシルバーレシオ＞
株をやってる人は株だけ、為替を専門に仕事してる人は為替だけ、商品を扱ってる人は商品だけ、
それらをリンクさせて状況を分析する方法論を持っている人に、著者はあまり出会ったことがない。
本物の危機かどうかを見分ける方法は「Ｇｏｌｄ-Ｓｉｌｖｅｒレシオ」。
１９８６年からの経緯をみると、同レシオが８０を超えてくると危機が起きることがわかる。
２０１５年８月末時点では７６であった。危機的状況に近づいているとはいえ、まだ多少の余裕がある。
「Ｇｏｌｄ-Ｓｉｌｖｅｒレシオ」が突出して上昇するとき、経済危機が発生するとともに、
不思議なことにパンデミックの恐怖が重なってくる。
そろそろデンジャーゾーンかな・・・
ケニー・ロギンスでデンジャー・ゾーン♪懐かしのトップガン映像。
トップガンをカップルで見にいくと、別れると言われてました。ネットのない時代の口コミですが。
- アーティスト:
- 出版社/メーカー: Sbme Special Mkts.
- 発売日: 2015/01/16
- メディア: CD
（関連記事）
【金はこれから２倍になる/林則行/１５年２月初版】
http://donhenley.blog.so-net.ne.jp/2015-04-18
【原油暴落で変わる世界/藤和彦/２０１５年３月初版】
http://donhenley.blog.so-net.ne.jp/2015-05-26
【年収３００万円、掃除夫の僕が１億円貯めた方法/ｗｗｗ９９４５著/１３年７月初版】
http://donhenley.blog.so-net.ne.jp/2014-02-08
【年利１５％でふやす資産運用術/竹川美奈子/１３年１月初版】
http://donhenley.blog.so-net.ne.jp/2013-03-23
３連休明けはいかがでしたか？ またねっ♪
こんばんは～
色んな著書をお読みなんですね。経済観が近くて本当に親しみを感じます。
自分が１０年以上前から必読している著者は藤井厳喜さんです。自分は彼の経済観に強く影響を受けていますので、donさんも楽しめるかもしれません。
リーマンショックなど様々な問題を事前に予測していた方です。
ただ…米国情勢に詳しい方ですが、基本的に彼は共和党支持ですけども。
まぁ高橋洋一さんや三橋さんのように、だいたいの方は若干イデオロギー的な部分に寄ってしまうのはありますよね。
by フォレスト (2016-01-13 00:00)
フォレストさんこんにちは～
ありがとうございます～
できるだけいろんな著者を読もうとしてるのですが、
いつも行ってる本屋は、おなじような著者の作品ばかり並んでます。
それと、個人的には破綻論者が好きじゃないので、
その人たちの本は昔読んだだけで、今は読んでません。
たまには読もうかなとも思うのですが、ストレスかかりそうなので。
藤井厳喜ですか。
たぶん未読だと思うので（少なくとも読書メモは残してない）、
いちど探して読んでみます。
ご紹介ありがとうございました。
[__犬]
by don (2016-01-13 12:42)
中国も気になりますが
2030年の日本がどうなるかがもっと気になります。
by heroherosr (2016-01-13 17:32)
こんばんは～
儲かりたいっす!!
ソレも楽して^^w
by DEBDYLAN (2016-01-13 23:06)
heroherosr さんこんにちは～
いま２０３５年本読んでますが、
やっぱり人口減るのが大きいですね。
とはいえ移民は嫌だし[__犬]
by don (2016-01-14 12:37)
DEBDYLANさんこんにちは～
その気持ち、すごくよくわかります。
[__犬]
by don (2016-01-14 12:38)
donさん、おはようございます＾＾
TOP GUN懐かしいですっ！ そういった、ネットのない時代、
それはそれでシンプルに楽しかったんでしょうなぁ。
私は株も運用も何もしてなくて、結婚後に仕事をして
貯めたわずかな貯金が銀行にあるだけです(^^ゞ
独身時代は稼いだぶんをほぼ全部使ってしまいました～！
2035年本をお読みになってるんですね。
どうなるのか知りたいような、知りたくないような。。
by みかん (2016-01-14 23:29)
みかんさんこんにちは～
ネットがない時代、携帯のない時代。
待ち合わせなんかも、駅の伝言板を利用したり。
そういえば、シティハンターに依頼する時は、
新宿駅の伝言板にＸＹＺって書くんですよね。
いまは、そういう板ってあるのかな。
２０３５年、２０年後ですか。
どこで何をしてるやら。健康で家族に囲まれて、
平穏に暮らしていたいです[__犬]
by don (2016-01-15 12:36)